新证券法保护投资者成重点内容，他们都说牛市来了，股民朋友，你们怎么看？ 证券中小投资者保护案例

如果某证券公司要破产了，在其开户的投资者要是还有资金或者股票什么的应该如何？ 在中国，证券公司破产了，一定会有一个接盘方出现，上家公司的相关权利和债务会被全部接管。不用担心自己的资金不见？新证券法保护投资者成重点内容，他们都说牛市来了，股民朋友，你们怎么看？ 听到保护投资者的消息就兴奋，以为牛市要就此开启，只能说这种想法很傻很天真。首先，对于本次证券法的修订，翻倍式及以上加大了对证券违法违规行为的处罚力度，还是值得嘉许的，对于打击市场不良风气、整治资本市场乱象的作用还是有的，尤其是市场过往涉及较多的三大方面的修订，一改过往顶格60万元不痛不痒的罚款规模：内幕交易惩处最高十倍罚款、信息披露违法最高处1000万罚款、发行人欺诈发行尚未发行证券的最高罚2000万元。但是，实际而言恐怕积极影响不会很大，更难以靠此迎来牛市，也许在熊霸多年后，未来一两年A股会迎来牛市，但是不能把功劳都归结于本次证券法的修订。一方面，保护投资者此等言辞伴随A股成立的近30年的时间里不知道提出了多少次了，然而A股走成了怎么样，作为投资者心知肚明；另一方面，很多处罚相对于“成功作弊”所能获得的利润，还是不算很大，并且没有加入刑事责任追责，对于证券违法违规行为的威慑力依然不是很大，当潜在利润足够丰厚的时候，依然会有不少人愿意冒险。源自风生焱起的个人分析，欢迎关注本账号以便获取更多财经知识新《证券法》是如何保护中小投资者权益的？ 十三届全国人大常委会28日表决通过了修订后的证券法。新法按照全面推行注册制的基本定位，对证券发行注册制做出比较系统完备的规定，突出强调投资者保护，特别是就中小投资者的权益保护这一主线进行制度设计。主要有以下七点：止1.明确全面推行注册制2.修订证券法新増信息披露和投保专章3.证券从业人员买卖股票将被没收违法所得并处罚款4.明确证券服务机构禁止买卖相关期限5.大力提只可违法成本，内幕交易最高十倍罚款6.证券法强化信息披露要求，明确董监高责任7.明确投资者保护机构可依法支持投资者向人民法院提起诉讼上市公司中小股东权益被侵害的原因 我国证券市场经过十几年的发展，取得了较大的成绩，但对中小股东权益的保护与陌方发达国家相比还存在很大差距，保护水平较低，侵害行为不断发生。中小股东在受到侵害之后。寻高人指导我国证券公司破产中对投资者的保护。急急急 ！ 如果是你需要的，请点采纳，谢谢。中国证券客户资产风险主要表现为客户交易结算资金和客户国债被证券公司挪用而形成的风险，并且同登记结算公司(法定的客户证券托管人)和银行(客户结算资金独立存管模式下的客户资金托管人)相比，证券公司的破产问题要现实得多。由于中国实行直接持有和禁止信用交易，客户资产的关系较为简单和清晰，减少了财产分配中的棘手问题。然而，现有破产法律制度的滞后却增加了处理的难度，有待《企业破产法》的制定和《证券法》的修改来提供依据和规范。由于证券公司的客户包括为数众多的个人投资者，证券公司破产对其个人财产造成的损害可能是毁灭性的。如果处置不当，还可能进而造成投资者普遍丧失信心，诱发系统性风险。因此，对于证券公司的破产，在普通破产清算程序的基础上，需要确立旨在保护投资者利益的特殊程序和制度。其中，最突出的一点就是将证券公司的破产清算程序与专门的证券投资者保护机制相结合，由证券投资者保护机构介入证券公司破产清算过程，实现对客户资产利益的保护。在这方面，美国的作法颇具特色。证券投资者保护机构的前期介入美国《破产法》第七章(“清算”)第三节(“证券经纪人的清算”)是关于证券公司破产清算。新证券法保护投资者成重点内容，他们都说牛市来了，股民朋友，你们怎么看？ 本次《证券法》修订，进一步完善了证券市场基础制度，体现了市场化、法治化、国际化方向，为证券市场全面深改，有效防控市场风险，提高上市公司质量，切实维护投资者合法权益，促进证券市场服务实体经济功能发挥，打造一个规范、透明、开放、有活力、有韧性的资本市场，提供了坚强的法治保障，具有非常重要而深远的意义。新《证券法》修订后，在全面推行注册制、提高违法成本、加强投资者保护、强化信息披露、完善交易制度、落实“放管服”要求、压实中介责任、健全多层次资本市场体系、强化监管执法、扩大证券法适用范围等方面做了适应国内市场与国际市场的深改，为A股国际化铺平了道路，加强了投资者利益的保护，这对A股市场的长期健康发展创造了条件。美国与中国香港的股市基本都采用了注册制，近十年来都走出了历史性的牛市；1992年印度也开始施行注册制，令印度股市走出了30年的大牛市，所以一些比较乐观的人认为注册制的推行会令A股走出慢牛、长牛的行情。因为注册制令A股IPO的寻租空间会被压缩，新股上市定价更为合理，退市制度会加强市场的优胜劣汰，壳资源将会被大量淘汰，再加上大幅提高违法成本，强调宽进严出，这会强化上市公司的信息透明度，利于白马股与优质股。资本市场中小投资者如何保护合法权益 一、健全投资者适当性制度制定完善中小投资者分类标准。根据我国资本市场实际情况，制定并公开中小投资者分类标准及依据，并进行动态评估和调整。进一步规范不同层次市场及交易品种的投资者适当性制度安排，明确适合投资者参与的范围和方式。科学划分风险等级。证券期货经营机构和中介机构应当对产品或者服务的风险进行评估并划分风险等级。推荐与投资者风险承受和识别能力相适应的产品或者服务，向投资者充分说明可能影响其权利的信息，不得误导、欺诈客户。进一步完善规章制度和市场服务规则。证券期货经营机构和中介机构应当建立执业规范和内部问责机制，销售人员不得以个人名义接受客户委托从事交易；明确提示投资者如实提供资料信息，对收集的个人信息要严格保密、确保安全，不得出售或者非法提供给他人。严格落实投资者适当性制度并强化监管，违反适当性管理规定给中小投资者造成损失的，要依法追究责任。二、优化投资回报机制引导和支持上市公司增强持续回报能力。上市公司应当完善公司治理，提高盈利能力，主动积极回报投资者。公司首次公开发行股票、上市公司再融资或者并购重组摊薄即期回报的，应当承诺并兑现填补回报的具体措施。完善利润分配制度。。机构投资者参与公司治理的案例 举一个国外投资机构对国内公司投资的案例：新桥投资深发展银行新桥是美国专业股权投资集团—德州太平洋投资集团(TPG)在亚洲的公司，一直专注于亚洲地区投资，也善于发现重组问题缠身却依然有发展潜力的银行。其合伙人单伟建曾在一次谈话中向外界透露：“新桥投资是买不起好银行的，但我们可以买别人不愿意买的坏银行，使它变好，然后卖给好银行。在深发展之前，韩国第一银行是新桥最引以为豪的杰作。1999年底，新桥以5亿美元获得韩国第一银行49%的股权和100%的投票权，2005年初，以33亿美元将韩国第一银行的股权卖给了渣打银行。新桥此次投资获得巨利，成为海内外投资界的经典案例。2004年底，新桥以每股3.54元受让深发展17.89%股权成为第一大股东，并承诺五年锁定期。其后的故事，与当初新桥入主韩国第一银行如出一辙，成立全新管理团队，改革重组、管理提升。至2008年末，深发展的资产质量明显改善，不良贷款余额迅速下降至19.28亿元，不良贷款率下降至0.68%，拨备覆盖率迅速上升至105.14%。2009年第一季度公司获得净利润11.22亿元，比上年同期增长11.74%，同期不良贷款余额略有增加，达到19.63亿元，不良贷款率继续下降至0.61%，拨备覆盖率则上升至130.43%。到。国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作的意见的意见解读 2013年12月25日，国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作的意见对外正式发布，这明确将保护中小投资者作为资本市场的基石，其中多项创新举措将给资本市场带来新变革。现状：A股上市公司向来以“铁公鸡”著称，被投资者指责只知圈钱不知回报。据统计，2001至2011年，我国上市公司现金分红占净利润的比例为25.3%，而境外成熟市场通常在40%左右。2006年以来，上市公司平均年化股息率只有1%左右。由于缺乏长期稳定回报，投资者往往选择投机来博取收益，这已经成为A股市场一大弊病。措施：上市公司不履行分红承诺的记入诚信档案，未达整改要求不得进行再融资。对现金分红持续稳定的公司，建立适当扶持的监管制度安排。制定差异化的分红引导政策。研究建立“以股代息”制度，丰富股利分配方式。在分红文化欠缺的背景下，以政策引导鼓励上市公司分红实为必须之举。把分红与监管挂钩，唯有如此，上市公司才有动力和约束力去让投资者分享业绩增长，进而逐渐形成整个市场的分红文化，投资者才能获得可预期的稳定收益。现状：虽然身为股东，但由于持股比例低，中小投资者的意见难以得到充分表达，很难行使股东权利。调查显示，85%的中小投资者不。

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