期权的结算公式？ C：期权合理价格；S：标的证券当前价格；E：期权的行权价格；T：期权行权日日期；t：使用公式当时的日期；r：连续复利计的无风险利率；标的证券连续复利回报率的年度波动率。。
什么是实值期权、平值期权和虚值期权？ 根据期权合约行权价格与标的期货合约价格之间的关系，可将期权合约分为平值期权、实值期权和虚值期权。平值期权，是指行权价格等于标的期货合约价格的期权合约。实值期权，。
期权合约的到期日通常比标的期货合约的最早交割日要早或同时 1.这句话是什么意思？ 2.到期日和交割日又有什么不同？ 到期日即是指期权合约所规定的，期权购买者可以实际执行该期权的最后日期。期权合约的到期日固定不变，一月份的1.20小麦看涨期权不会突然变成三月份的1.20小麦看涨期权，七。
熔断机制有某种套利的可能吗？为何实施第一天就直接冲着熔断去了 有个思路分享下，后续望大拿补充。套利必涉及做空工具：1，融券。2，看跌期权。3，股指期货。4，海外做空工具。（理财产品有看跌部分，但鉴于理财产品收益太低并且最高收益封顶，故不纳入做空工具）各工具的杠杆比例和资金成本不同，没详细测算过。策略一：非机构-单边做空。强调非机构因为机构限制太多，特别是限制做空方面。熔断机制这几日讨论最多就是其对流动性和预期的影响，有点类似蜈蚣博弈。看似5%-7%才触发熔断条件，但实际上3%左右的跌幅就足以影响预期，达到5%足以引发踩踏，直奔7%的二次熔断和交易终止。所以通过杠杆做空工具引发指数3%的跌幅，有大概率传导出二次熔断，单边做空获得巨额收益，并且多头回天乏力。具体需要多少弹药做到3%的跌幅需要测算，应该需要多方资金配合。策略二：策略一+对冲策略。在单边做空之后，第二日平掉空仓或者做多对冲掉大部分空头头寸。平仓过程是做空获利了结，对冲是风险防范，都能实现锁定盈利的目的。策略一和二都不算无风险套利，而是利用制度和环境四两拨千斤获得杠杆受益，因而只在特殊阶段起作用。熔断制度本身应该不会产生持续性套利机会，这一点监管层应该考虑过，美国熔断制度实行也没有带来更多的套利机会是。
期权交易面临的哪些风险 误区一2113 买入期权不需要风险管理很多投资者刚接5261触期权的时候4102，一些普及期权知1653识的人会这样解说：期权是一个很好的投资工具，尤其是买入期权，有着期货无法比拟的优势，买入期权不仅投入的资金较少，而且不存在追加保证金的风险，亏损有限、潜在收益无限。有的普及期权知识的人员是期货公司工作人员，可能着重强调买入期权，风险有限、潜在收益无限这一特点。我们不否认期权这一特性，但是我们要理性对待这一特性：收益无限，这样的情况出现的概率有多高？第一，收益无限是一个相对概念，而不是一个绝对概念。我们以豆粕期权为例。某投资者以30元/吨的价格，买入5月份到期、执行价格为2800元/吨的豆粕看跌期权，从风险收益角度分析，最大风险就是投入的权利金，为30元/吨，最大的收益为2770元/吨（豆粕价格跌至为0）。相对于最大损失30元/吨而言，潜在的2770元/吨收益是很大的，可以用无限来形容，但从绝对量上分析，仍是一个有限的数字。第二，这种极端情况发生的可能性有多大？我们仍以上述案例为例子，豆粕价格跌到0的可能性有多大？我们可以大胆地说，这种可能性是零，跌到1000元/吨之下的可能性也是极小的。因此，收益无限只是一个夸大的字眼，。
求期货的一些概念。什么是期货合约、期货交易、期货市场。要求标准一点的 1.期货：在期货交易所内进行的标准化合约的买卖形式。2.平仓：买入后卖出，或卖出后买入结算原先所。
沪深300股指期货的交易规则是什么 一、如下图二、股指期货合约都有到期日，到期日也即最后交易日，在到期日收市时尚未被平仓的持仓头寸就要进行现金交割，合约月份就是指股指期货合约到期交割时所在的月份。三、沪深300股指期货合约的最后交易日为合约到期月份的第三个周五(遇法定假日顺延)，交割日期与最后交易日相同。这里提醒投资者注意两点：第一，最后交易日是合约到期月份的第三个周五，不是月末。第二，投资者在最后交易日前要根据持仓目的，选择是提前平仓还是持有到期交割，切不可像有些投资者买股票长期投资那样买后不管。四、沪深300股指期货的合约月份有四个，即当月、下月及随后的两个季月，季月指3月、6月、9月、12月。也就是说，同时有四个合约在交易。比如，在2010年3月2日的沪深300股指期货仿真交易中，就同时有IF1003、IF1004、IF1006、IF1009四个合约在交易，其中：IF1003为当月合约，IF1004为下月合约，IF1006和IF1009为随后的两个季月合约。以 IF1006为例，IF为沪深300股指期货合约的交易代码，10指2010年，06指到期交割月份为6月份。其余依此类推。扩展资料沪深300股指期货合约的最低交易保证金为合约价值的8%。从这里不难看出，交易保证金依保证金比率和合约价值而定，。
上证50ETF期权买入后可以在到期日前的所有日期行权吗 期权分为美式期权、欧式期权、亚式期权等，上证50ETF期权是欧式期权，只能在行权日行权。行权日是每个到期月的第四个星期三，且行权时是实物交割，不是现金交割的。但是买入期权，是可以在期权到期之前卖出期权平仓掉的。个人不太建议行权，除非深度实值期权可以选择行权，因为实物交割，而且T日行权，T+1日才交割，T+2才可以交易标的物，风险还是很大的。推荐公众号“权在东方”，可以学习期权知识、在线申请开通期权模拟账户。
